当前位置:首页 >  问答

人民币外汇远期和掉期

我来帮TA回答

人民币掉期与外币掉期是怎么回事?

有这种说法吗?是人民币与外币掉期吧?
掉期外汇交易是指外汇交易者在买进或卖出一种期限、一定数额的某种货币的同时,卖出或买进另一种期限、相同数额的同种外币的外汇交易。它的特点就是:一种货币在被买入的同时即被卖出,或者相反;买卖的货币币种相同且金额相等;买与卖的交割时间不同。也就是说,掉期外汇交易不会改变交易者的外汇持有额,改变的只是交易者所持有外汇的期限结构,所以才叫“掉期”。
在人民币与外币掉期业务中,境内机构与银行有一前一后不同日期、两次方向相反的本外币交易。在前一次交易中,境内机构用外汇按照约定汇率从银行换入人民币,在后一次交易中,该机构再用人民币按照约定汇率从银行换回外汇;上述交易也可以相反办理。
例如,某出口企业收到国外进口商支付的出口货款500万美元,该企业需将货款结汇成人民币用于国内支出,但同时该企业需进口原材料并将于3个月后支付500万美元的货款。此时,该企业就可以与银行办理一笔即期对3个月远期的人民币与外币掉期业务:即期卖出500万美元,取得相应的人民币,3个月远期以人民币买入500万美元。通过上述交易,该企业可以轧平其中的资金缺口,达到规避风险的目的。

货币掉期和外汇掉期的区别

CRS按字面翻译是交叉货币利率掉期,Forex Swap指的是外汇掉期。
前者CRS是指两个货币在期初和期末交换本金,且交换的本金对应的汇率相同,并在交易存续期的约定时间,定期交换所持有货币产生的利息。即一个美元和人民币的CRS,客户甲期初将100万美元给客户乙,客户乙将614万人民币给客户甲,在交易到期时,客户甲向客户乙取回100万美元,同时将614万人民币还给客户乙,在交易存续期,每3个月的约定利息交换日,客户甲将对应的人民币利息支付给客户乙,客户乙将美元利息支付给客户甲。
而后者只有起初和期末两次货币交换,且交换金额对应的汇率不同。如客户甲在起初将100万美元给客户乙换回614万人民币,1年后收回100万美元,但要支付给客户乙626万人民币。与CRS相比,外汇掉期是将存续其需要互换的利率一次性计入汇率在到期日本金的交换中得以体现。
因此两种交易在本质上是相同的,CRS一般用于期限较长的货币互换交易(如交易存续期超过1年),而外汇掉期一般用于期限较短的货币互换(如交易存续期小于1年)。

何为"远期结售汇业务"和"人民币与外币掉期业务

远期结售汇业务就是客户和银行订立合约,约定在未来某一日期,按约定的汇率,进行约定数量的外币和人民币的兑换。客户到期日卖出外汇,称为远期结汇。客户到期日买入外汇,称为远期购汇。
人民币外汇掉期,是指客户做一买一卖两笔方向相反,金额相同,交割日不同的交易。如客户做一笔即期用人民币买入一百万美元,同时做一笔远期一个月以后卖出一百万美元的交易,两笔交易组成人民币外汇掉期业务。当然两笔交易的成交汇率不同

外汇掉期,远期,即期。有什么区别?

掉期:双向单
交易特点
(1)买与卖是有意识地同时进行的
(2)买与卖的货币种类相同,金额相等
(3)买卖交割期限不相同
掉期交易与前面讲到的即期交易和远期交易有所不同。即期与远期交易是单一的,要么做即期交易,要么做远期交易,并不同时进行,因此,通常也把它叫做单一的外汇买卖,主要用于银行与客户的外汇交易之中。掉期交易的操作涉及即期交易与远期交易或买卖的同时进行,故称之为复合的外汇买卖,主要用于银行同业之间的外汇交易。一些大公司也经常利用掉期交易进行套利活动。
掉期交易的目的包括两个方面,一是轧平外汇头寸,避免汇率变动引发的风险;二是利用不同交割期限汇率的差异,通过贱买贵卖,牟取利润。
交易

中美外汇市场功能比较<即期,远期,掉期各项功能要有案例分析>

美元有被大贬值的危险,因为美国的金融危机。如果世界都卖空美国,那美国将相当的难受,逼急了他有可能乱咬人。现在中国说了,中国作为最大的美元持有国,继续维持游戏规则,美国继续赊账,中国继续给钱给商品,你的美元和美元资产我照单全收。
但是潜台词就是美国你自己的危机自己去处理,别牵扯别人,别指望中国太多,我们中国自己玩自己的,借你钱给你东西就算不错了,别指望我中国干别的。美元有被大贬值的危险,因为美国的金融危机。如果世界都卖空美国,那美国将相当的难受,逼急了他有可能乱咬人。现在中国说了,中国作为最大的美元持有国,继续维持游戏规则,美国继续赊账,中国继续给钱给商品,你的美元和美元资产我照单全收。
但是潜台词就是美国你自己的危机自己去处理,别牵扯别人,别指望中国太多,我们中国自己玩自己的,借你钱给你东西就算不错了,别指望我中国干别的。美元有被大贬值的危险,因为美国的金融危机。如果世界都卖空美国,那美国将相当的难受,逼急了他有可能乱咬人。现在中国说了,中国作为最大的美元持有国,继续维持游戏规则,美国继续赊账,中国继续给钱给商品,你的美元和美元资产我照单全收。
但是潜台词就是美国你自己的危机自己去处理,别牵扯别人,别指望中国太多,我们中国自己玩自己的,借你钱给你东西就算不错了,别指望我中国干别的。美元有被大贬值的危险,因为美国的金融危机。如果世界都卖空美国,那美国将相当的难受,逼急了他有可能乱咬人。现在中国说了,中国作为最大的美元持有国,继续维持游戏规则,美国继续赊账,中国继续给钱给商品,你的美元和美元资产我照单全收。
但是潜台词就是美国你自己的危机自己去处理,别牵扯别人,别指望中国太多,我们中国自己玩自己的,借你钱给你东西就算不错了,别指望我中国干别的。美元有被大贬值的危险,因为美国的金融危机。如果世界都卖空美国,那美国将相当的难受,逼急了他有可能乱咬人。现在中国说了,中国作为最大的美元持有国,继续维持游戏规则,美国继续赊账,中国继续给钱给商品,你的美元和美元资产我照单全收。
但是潜台词就是美国你自己的危机自己去处理,别牵扯别人,别指望中国太多,我们中国自己玩自己的,借你钱给你东西就算不错了,别指望我中国干别的。

什么是掉期?如何操作?

什么是掉期交易?
掉期交易(Swap Transaction)是指交易双方约定在未来某一时期相互交换某种资产的交易形式。更为准确地说,掉期交易是当事人之间约定在未来某一期间内相互交换他们认为具有等价经济价值的现金流(Cash Flow〕的交易。较为常见的是货币掉期交易和利率掉期交易。货币掉期交易,是指两种货币之间的交换交易,在一般情况下,是指两种货币资金的本金交换。利率掉期交易、是相同种货币资金的不同种类利率之间的交换交易,一般不伴随本金的交换。掉期交易与期货、期权交易一样,是近年来发展迅猛的金融衍生产品之一,成为国际金融机构规避汇率风险和利率风险的重要工具。